Résumé | On a longtemps estimé que l'évaluation financière et l'analyse stratégique étaient deux méthodes distinctes d'évaluation des nouveaux projets d'investissement. Une nouvelle méthode appelée « options réelles » tente de rapprocher financement et stratégie sous un angle nouveau, où la valeur d'un bien ne réside pas seulement dans les recettes directes qu'il devrait générer, mais également dans la souplesse du futur processus décisionnel. Généralement, plus l'avenir est incertain, plus la valeur de la souplesse propre à un bien, financier ou réel, est élevée. Cette façon de voir a des répercussions notables sur l'économique des procédés souples. Appliquée au développement de logiciels, elle pourrait signifier qu'un procédé léger qui permet de s'adapter au changement et à de futurs débouchés produira plus de valeur qu'un procédé lourd ayant tendance à bloquer rapidement les décisions en matière de développement. On peut donc appuyer la faisabilité de la programmation extrême (PE) sur la valeur d'option de sa souplesse inhérente. Quelle théorie sous-tend cette affirmation? En quoi est-elle liée aux postulats de base de la PE? Quelle est son incidence sur la valeur d'un projet de PE? Comment ces propositions relatives à la valeur influent-elles sur les décisions en matière de projets? Pour en savoir davantage, poursuivez la lecture. |
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